Auteur/autrice : kiara

Ces 4 R vous aideront à garder le cap sur vos objectifs de placement!

En ce début d’une nouvelle année, vous devriez faire de vos placements une priorité absolue afin d’assurer votre succès financier!

Bien que vos objectifs de placement soient importants et à long terme, vous devriez les soumettre à un examen régulier afin d’adapter votre stratégie de placement aux changements qui surviennent dans vos besoins et votre situation. Ces 4 R constituent des lignes directrices clés dont vous pouvez discuter avec votre conseiller financier.

1. Revue

Quels sont vos plans pour 2018? Envisagez-vous d’acheter une maison ou une automobile, songez-vous à rendre votre retraite ou vos enfants commencent-ils ou terminent-ils leurs études universitaires? Ce ne sont là que quelques-uns des changements dans votre vie dont vous devez tenir compte lorsque vous passez votre portefeuille en revue. En ce qui concerne la stratégie de placement, vous voudrez examiner avec votre conseiller en placement la situation de vos placements actuels et le rendement qu’ils vous offrent. Comment sont vos finances en dehors de vos placements : emprunt hypothécaire, cartes de crédit et comptes d’épargne? Comment réagiriez-vous aux fluctuations du marché? En vous posant ces questions importantes et en les examinant avec conseiller, vous vous assurerez que votre portefeuille est bien conçu pour affronter le futur.

2. Rééquilibrage

Le rééquilibrage consiste à comparer votre portefeuille de placement global avec la répartition de l’actif que vous jugez optimale; il s’agit au fond de trouver la combinaison d’actions, d’obligations, de parts de fonds communs de placement, de CPG et de liquidités qui est compatible avec votre degré de tolérance au risque et vos objectifs financiers. Une fois que vous avez déterminé cette répartition, il vous reste à effectuer les changements nécessaires en vendant ou en achetant des placements pour que votre portefeuille respecte votre cible. Cette opération fait partie de l’examen que vous conduisez avec votre conseiller en placement.

3. Remise à niveau

Une nouvelle année représente toujours une occasion propice de faire le ménage – de se débarrasser du vieux pour faire place au nouveau! En passant vos placements en revue, avez‑vous constaté que certains d’entre eux avaient perdu du terrain? Des placements ont-ils progressé fortement et devriez-vous encaisser une partie des gains? Il est peut-être temps de chercher de nouvelles idées de placement. Il serait donc avisé de vérifier la diversification de vos placements, de faire un bon ménage au sein de votre portefeuille et de redéfinir vos objectifs pour avoir l’esprit tranquille et vous rapprocher de la réalisation de vos objectifs financiers.

4. Rothenberg

Chez Rothenberg, nous sommes là pour vous aider!

À Gestion de Capitaux Rothenberg, nous traitons tous les clients avec la même attention et le même respect. Nous sommes membres de l’Organisme canadien de réglementation du commerce des valeurs mobilières (OCRCVM) et du Fonds canadien de protection des épargnants (FCPE).

Conformément à notre approche prudente et personnalisée, nos conseillers en placement vous rencontreront régulièrement pour évaluer le rendement et ajuster les recommandations et les portefeuilles en conséquence. Nos conseillers salariés seront heureux de vous consacrer du temps afin d’examiner en détail votre situation et vos besoins personnels. Notre équipe peut donc vous apporter une aide considérable afin que vos placements vous procurent un succès financier durable.

Les investisseurs ont des raisons d’être optimistes en 2018 – à condition de modérer leurs ardeurs en faisant preuve de prudence. C’est le message transmis par Nigel Green, fondateur et chef de la direction de deVere Group. Gestion de Capitaux Rothenberg partage également cet optimisme.

Bien que les perspectives apparaissent favorables en 2018, nos investisseurs devront, au cours des 12 prochains mois, surveiller plusieurs facteurs clés qui pourraient accentuer la turbulence. Mais parlons d’abord des bonnes nouvelles. Voici, selon Green, les trois principales raisons qui justifient d’être optimiste en 2018 :

1. La croissance prend de la vitesse.« La croissance du PIB mondial s’accélère », déclare Green, qui ajoute que la croissance est équilibrée dans l’ensemble du globe. « La forte progression du PIB se traduit par une croissance solide des bénéfices des sociétés, qui stimule les cours boursiers. »
2. Les taux d’intérêt se maintiennent à un creux historique. Même si l’on s’attend à ce que la Réserve fédérale et la Banque d’Angleterre augmentent les taux en 2018, comme ceux-ci seront encore relativement faibles, « les liquidités demeureront une catégorie d’actif peu attrayante et les taux des obligations resteront bas », explique Green. « Cette situation devrait favoriser encore plus les indices boursiers. »
3. La réforme fiscale américaine devient réalité.« Aux États-Unis, les baisses d’impôt pourraient contribuer à l’essor de l’économie et du marché boursier, ce qui aurait une incidence positive sur la croissance économique et les actions mondiales. »

Passons maintenant aux sources d’inquiétude :

1. Risque d’inflation.En 2018, la saturation des marchés du travail pourrait entraîner des hausses de salaire et, par conséquent, une poussée de l’inflation.
2. Recul du libre échange.Trump a une mauvaise opinion des accords commerciaux multilatéraux et cette position a des conséquences.
3. Ralentissement en Chine.Alors que ce pays se transforme en une économie fondée sur les services et la consommation des ménages, son gouvernement pourrait être moins porté à venir au secours des industries défaillantes et des investisseurs endettés.

Fractionnement du revenu de pension – Les personnes qui touchent une retraite pourraient avoir le droit d’attribuer jusqu’à 50 % de leur revenu de pension admissible à leur conjoint.

Supplément de revenu garanti — Si vous recevez le supplément de revenu garanti ou des allocations du programme de la Sécurité de la vieillesse, vous pouvez renouveler la prestation en produisant une déclaration avant la date d’échéance.

Régime enregistré d’épargne-retraite (REER) — Vous pouvez cotiser à votre REER jusqu’au 31 décembre de l’année où vous atteignez l’âge de 71 ans.

Crédit pour la taxe sur les produits et services/taxe de vente harmonisée (TPS/TVH) – Vous pourriez avoir droit au crédit pour la TPS/TVH, un versement trimestriel non imposable qui vous aide à récupérer, en tout ou en partie, la TPS ou la TVH que vous payez. Pour obtenir ce crédit, vous devez produire une déclaration de revenus et de prestations chaque année.

Frais médicaux — Dans votre déclaration de revenus, vous pouvez demander les frais médicaux admissibles que vous avez payés au cours d’une période de 12 mois se terminant en 2017 et que vous n’avez pas demandés antérieurement, y compris les frais de préposé aux soins ou de soins dans un établissement.

Montant en raison de l’âge — Si vous aviez 65 ans ou plus au 31 décembre 2017 et si votre revenu net était inférieur à 83 000 $, vous pourriez avoir le droit de demander jusqu’à 7 125 $.

Montant pour le transport en commun — Vous pourriez avoir le droit de demander le coût des laissez-passer mensuels ou annuels que vous avez achetés en 2017 pour vous déplacer en transport en commun à l’intérieur du Canada.

Montant pour revenu de pension — Si vous déclarez un revenu de pension ou de rente admissible dans votre déclaration de revenus, vous pouvez demander jusqu’à 2 000 $.

Régime enregistré d’épargne-invalidité (REEI) — Ce régime d’épargne peut aider les familles à mettre de l’argent de côté pour assurer la sécurité financière d’une personne admissible au crédit d’impôt pour personnes handicapées. Les cotisations à un REEI ne sont pas déductibles d’impôt et peuvent être versées jusqu’à l’année où le bénéficiaire atteint l’âge de 59 ans.

Montant pour personnes handicapées — Si vous-même, votre conjoint ou une personne à votre charge avez une déficience grave et prolongée des fonctions mentales ou physiques et que vous remplissez certaines conditions, vous pourriez avoir droit au crédit d’impôt pour personnes handicapées (CIPH).

Montant pour aidant naturel — Les particuliers qui prennent soin d’une personne à charge ayant une déficience des fonctions physiques ou mentales pourraient avoir le droit de demander jusqu’à 2 000 $ dans le cadre du calcul de certains crédits d’impôt non remboursables.

Comptes d’épargne libres d’impôt

Vous avez entendu parler du CELI, mais vous vous demandez de quoi il s’agit?

Eh bien, tout d’abord, ce n’est pas un simple compte d’épargne. Considérez le compte d’épargne libre d’impôt (CELI) comme un panier. Dans ce panier autogéré, vous pouvez mettre un certain nombre d’instruments financiers : des certificats de placement garanti, des actions, des obligations, des parts de fonds commun de placement et – même – de vrais comptes d’épargne.

Le point essentiel est que tous les gains que les placements dans ce panier vous procurent ne sont pas imposés. Le gouvernement canadien a créé les CELI en 2009 afin d’encourager les gens à épargner de l’argent pour leur retraite. Étant donné que vous payez de l’impôt sur l’argent que vous placez dans votre CELI, vous n’aurez rien à payer lorsque vous retirerez vos fonds. En 2018, la cotisation maximum annuelle est de 5 500 $ et le plafond cumulatif des cotisations est de 57 500 $.

Comptes enregistrés d’épargne-retraite :

Le point sur les REER

Un régime enregistré d’épargne-retraite, ou REER, est un compte qui permet à une personne de mettre de l’argent à l’abri de l’impôt sur le revenu.

À l’instar du CELI, le REER autogéré peut être comparé à un gros panier contenant de nombreux placements différents : des comptes d’épargne, des certificats de placement garanti (CPG), des actions, des obligations, des parts de fonds commun de placement, etc.

Le montant maximum que l’on peut cotiser à un REER change chaque année. Le maximum déductible est généralement égal à 18 % du revenu gagné d’un particulier durant l’année d’imposition précédente, moins un éventuel « facteur d’équivalence », jusqu’à concurrence d’un certain plafond. Pour 2018, le plafond de cotisation est de 26 230 $.

Le crédit d’impôt annuel pour revenu de pension.

Le montant pour revenu de pension permet à un contribuable de demander un crédit d’impôt fédéral non remboursable de 2 000 $ au maximum pour le revenu de pension admissible.

Des montants pour revenu de pension provinciaux sont également disponibles. En demandant ce montant, vous n’aurez pas d’impôt à payer sur la première tranche de 2 000 $ de votre revenu de pension, mais seulement si vous vous trouvez dans la tranche d’imposition la plus basse (étant donné que le taux de crédit d’impôt est plafonné à 15 %). Si vous êtes assujetti à une tranche d’imposition supérieure, vous paierez de l’impôt sur le revenu de pension, mais à un taux réduit.

Les règles de fractionnement du revenu autorisent les contribuables à transférer jusqu’à 50 % du revenu de pension admissible à leur époux ou conjoint de fait. Le point essentiel consiste à déterminer le type de revenu de pension qui est admissible.

L’âge constitue un facteur important. Les personnes de plus de 65 ans peuvent plus facilement demander le montant pour revenu de pension, car les sources de revenus admissibles sont plus nombreuses dans leur cas. Si vous inscrivez des montants aux lignes 115, 116 ou 129 de la déclaration de revenus fédérale, vous devriez avoir droit au montant pour revenu de pension.

Si vous avez plus de 65 ans, les revenus admissibles sont les suivants :

• Les prestations viagères d’un régime de retraite, y compris le revenu provenant d’un fonds de revenu viager (FRV) ou d’un fonds de revenu de retraite immobilisé (FRRI)
• Les versements d’un FERR (toute partie transférée à un REER ou à un autre FERR ou affectée à l’achat d’une rente n’est pas admissible au montant pour revenu de pension)
• Les versements d’un FERR qui suivent le décès de l’époux ou du conjoint de fait
• La rente versée par un REER assuré (comme ceux habituellement offerts par les compagnies d’assurance) ou un régime de participation différée aux bénéfices (RPDB)
• Les versements d’un régime de pension agréé collectif (RPAC)
• Les pensions ordinaires et les contrats de rente à versements invariables (CRVI)

Si vous avez moins de 65 ans,

la liste des revenus admissibles au montant pour revenu de pension (et au fractionnement du revenu de pension) est plus limitée. Elle comprend seulement quelques-uns des revenus mentionnés plus haut, c’est-à-dire :

1) Les prestations viagères d’un régime de retraite.

Indépendamment de votre âge, vous serez admissible au montant pour revenu de pension si vous recevez une rente d’un régime de retraite d’employeur. Il importe cependant de noter que, si vous convertissez votre pension en un régime de retraite immobilisé, le revenu tiré de ces régimes (par exemple, un FRV ou un FRRI) ne sera pas admissible au montant pour revenu de pension jusqu’à ce que vous atteigniez l’âge de 65 ans.

2) Les versements d’un FERR ou la rente versée par un REER, un RPDB ou un RPAC en raison du décès du conjoint.

Le revenu provenant d’un FERR, d’un RPDB, d’une rente, d’un RPAC, d’un contrat de rente à versements invariables ou d’un REER est admissible au montant pour revenu de pension seulement s’il résulte du décès de l’époux ou du conjoint de fait.

Il importe également de connaître les revenus qui ne sont pas admissibles au montant pour revenu de pension :

1. prestations de la Sécurité de la vieillesse
2. prestations du Régime de pensions du Canada
3. prestations du Régime de rentes du Québec
4. prestations de décès
5. versements d’une convention de retraite
6. prestations d’une entente d’échelonnement du traitement
7. revenu provenant d’un compte de retraite individuel américain (IRA)

Votre conseiller en placement Rothenberg s’y connaît bien et sera heureux de vous aider à tirer parti du crédit d’impôt pour revenu de pension chaque année.

Les règles de fractionnement du revenu de pension peuvent être avantageuses pour les contribuables, en particulier ceux qui sont âgés de 65 ans ou plus. Depuis 2007, un contribuable qui inscrit un certain revenu dans sa déclaration de revenus peut choisir de déduire jusqu’à 50 % de ce montant pour l’attribuer à son conjoint (ou conjoint de fait; nous utiliserons le terme « conjoint » pour désigner les deux), qui déclarera alors un montant correspondant. Les conjoints admissibles doivent résider tous les deux au Canada à la fin de l’année d’imposition.

Contrairement au partage de la pension du RPC (le cas échéant), le fractionnement du revenu n’est pas effectué à la source. Chaque contribuable doit plutôt remplir le formulaire T1032 de l’ARC, Choix conjoint visant le fractionnement du revenu de pension, et le joindre à sa déclaration de revenus. Le contribuable a droit à un choix par année.

Sachant tout cela, examinons maintenant les modalités en détail.

Avantages du fractionnement du revenu de pension

Les trois principaux avantages sont les suivants :

1. Exploitation de la différence entre les taux d’imposition : si le conjoint à qui le revenu est attribué est assujetti à une tranche d’imposition inférieure, le fractionnement entraîne une épargne fiscale.
2. Élimination ou diminution de la perte liée au crédit en raison de l’âge : ce crédit fait l’objet d’une récupération lorsque le revenu net d’un contribuable dépasse un certain seuil (36 430 $ en 2017). L’attribution d’un revenu au conjoint peut réduire le montant de ce crédit qui est récupéré. (Encore une fois, du point de vue de l’impôt provincial, le montant du crédit varie selon la province.)
3. Élimination de la récupération de la SV ou diminution du montant récupéré : lorsque le revenu d’un contribuable dépasse un certain seuil (74 788 $ en 2017), la SV fait l’objet d’une récupération.

Revenus d’un prestataire âgé de 65 ans ou plus admissibles au fractionnement du revenu de pension

Les personnes âgées de 65 ans ou plus le 31 décembre d’une année d’imposition donnée sont celles qui ont le plus à gagner de ces règles. Jusqu’à 50 % du revenu admissible peut être attribué au conjoint, quel que soit son âge.

Les sources de revenus admissibles sont les suivantes :

• Rentes viagères versées dans le cadre d’un régime de retraite : les montants peuvent être versés par un régime de pension agréé (RPA) ou payés directement par l’employeur.

• Revenus d’un FERR : les paiements d’un FERR imposables au nom du rentier ou d’un autre bénéficiaire, y compris ceux provenant d’un régime immobilisé, sont admissibles. (Toutefois, aucune partie d’un montant transféré dans un REER, un autre FERR ou une rente ne peut être fractionnée.) De plus, les montants reçus lors de la révocation de l’enregistrement d’un FERR sont admissibles. Soulignons que les retraits d’un REER ne font pas partie des revenus admissibles. En effet, les retraits forfaitaires d’un REER ne sont jamais admissibles à un fractionnement. Comme mentionné plus haut, lorsqu’une personne âgée de 65 ans souhaite fractionner un revenu provenant de cette source, elle doit d’abord le transférer dans un FERR avant d’effectuer le retrait.

• Rentes provenant d’un REER. Un REER doit venir à échéance au plus tard lorsque son titulaire atteint l’âge de 71 ans. Pour être admissibles, les paiements de la rente doivent avoir lieu l’année où le régime vient à échéance ou par la suite. (Avant l’introduction des FERR, la rente était la seule méthode autorisée pour recevoir un revenu de retraite d’un REER.) La rente peut être une rente viagère ou une rente certaine jusqu’à l’âge de 90 ans.

• Prestations de retraite variables. Les normes légales applicables aux régimes de pension en vigueur dans une province ou un territoire peuvent autoriser un régime de pension agréé à cotisations déterminées à effectuer des paiements comparables à ceux d’un FERR. Ces paiements sont admissibles.

• Paiements échelonnés effectués dans le cadre d’un régime de participation différée aux bénéfices (RPDB). Un RPDB doit venir à échéance l’année où le participant atteint l’âge de 71 ans. Si le participant choisit de recevoir des paiements échelonnés (sur une période de 10 ans au maximum), ces paiements sont admissibles.

• Rentes prescrites. Les fonds non enregistrés peuvent servir à acquérir une rente viagère ou une rente certaine. Si certaines conditions sont remplies, ces rentes jouissent d’un traitement fiscal avantageux. Au lieu d’un impôt progressif (où la partie imposable est la plus élevée au cours des premières années, puis va en diminuant), les rentes sont soumises à un impôt uniforme. Autrement dit, la compagnie d’assurance détermine la portion de chaque paiement qui est imposable, puis applique cette portion à tous les paiements.

Revenu non admissible à un fractionnement

Selon ces règles, certaines sources de revenus ne peuvent être fractionnées, à savoir :

• les pensions ou les suppléments reçus en vertu de la Loi sur la sécurité de la vieillesse;
• les prestations reçues du Régime de pensions du Canada;
• les paiements provenant d’une convention de retraite (CR), sous réserve de certaines exceptions.